Object

Title: Szacowanie ryzyka ekstremalnego na rynku energii w Polsce

Title in english:

Estimating Extreme Risk in the Polish Energy Market

Creator:

Pietrzyk, Radosław

Description:

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu = Research Papers of Wrocław University of Economics; 2009; Nr 47, s. 451-459

Abstrakt:

In this paper, a study on tail index estimation has been carried out. Extreme daily changes in the Polish energy market are estimated with the use of the peaks over threshold method.. The parameters of Generalized Pareto distribution are estimated with the use of maximum likelihood estimation. The peaks over threshold method provides a simple tool for estimating tail-related risk measures like Value at Risk and Expected Shortfall. This method has been verified in the Polish energy market. (original abstract)

Publisher:

Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Place of publication:

Wrocław

Date:

2009

Resource Type:

artykuł

Resource Identifier:

oai:dbc.wroc.pl:124241

Language:

pol

Relation:

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu = Research Papers of Wrocław University of Economics; 2009; Nr 47 ; Klasyfikacja i analiza danych – teoria i zastosowania ; Taksonomia 16

Rights:

Wszystkie prawa zastrzeżone (Copyright)

Access Rights:

Dla wszystkich w zakresie dozwolonego użytku

Location:

Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Coverage:

Dofinansowano z programu "Społeczna odpowiedzialność nauki" Ministra Edukacji i Nauki (SONB/SP/546390/2022). Tytuł projektu: Upowszechnienie zawartości czasopisma Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Similar

×

Citation

Citation style:

This page uses 'cookies'. More information