Tytuł:

Risk Premium on the Short Rate Market - Comparison of the Polish and European Markets Behaviour During the Crisis

Tytuł publikacji grupowej:

Premia za ryzyko na rynku krótkoterminowych stóp procentowych - porównanie zachowań na rynkach polskim i europejskim w okresie kryzysu

Autor:

Kliber, Agata ; Płuciennik, Monika

Temat i słowa kluczowe:

kontrakty swap ; stopa procentowa ; premia za ryzyko ; model GARCH ; swap contracts ; interest rate ; risk premium ; GARCH models

Opis:

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu = Research Papers of Wrocław University of Economics; 2011; Nr 194, s. 132-142

Abstrakt:

In the paper we investigate the risk premium on the Polish and European interbank markets based upon the LIBOR and OIS data. We compare the dynamics of the risk premia during the crisis period. The results of our analysis show that the risk premia on both markets reacted to the monetary policy movements. However, the results obtained for Poland clearly suggest the immaturity of the OIS market S

Wydawca:

Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

Miejsce wydania:

Wrocław

Data wydania:

2011

Typ zasobu:

artykuł

Język:

eng

Powiązania:

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu = Research Papers of Wrocław University of Economics; 2011; Nr 194 ; Ekonometria = Econometrics, 2011, Nr 31

Prawa:

Wszystkie prawa zastrzeżone (Copyright)

Prawa dostępu:

Dla wszystkich w zakresie dozwolonego użytku

Lokalizacja oryginału:

Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Źródło finansowania:

Dofinansowano z programu "Społeczna odpowiedzialność nauki" Ministra Edukacji i Nauki (SONB/SP/546390/2022). Tytuł projektu: Upowszechnienie zawartości czasopisma Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu